Главная / Размещения / Аэрофлот П02-БО-02
Аэрофлот П02-БО-02
КС + 1,6%
формула купона, пересчитывается каждый период
Доходность к погашению 16,79% — на 25.08.2026
- Срок
- 4 года
- Дата погашения
- 24.08.2030
- Объём выпуска
- 30,00 млрд ₽
- Уровень листинга
- 1
- Выплаты купона
- 30 дней
- Организаторы
- Альфа-Банк, Газпромбанк, Sber CIB, Совкомбанк, Т-Банк
Параметры выпуска
| Параметр | Значение |
|---|---|
| Купонная ставка | КС + 1,6% |
| Следующий купон | 14.09.2026 |
| Номинал | 1 000 ₽ |
| Дата размещения | 19.09.2025 |
| Дюрация | 4,0 года |
| Рейтинг выпуска (Эксперт РА) | ruAA, от 31.10.2025 |
| Оферта | Нет |
| Амортизация | Нет |
Рынок
| Показатель | Значение |
|---|---|
| Цена | 99,69% от номинала последняя сделка 25.08.2026 |
| Доходность к погашению | 16,79% |
| После НДФЛ | 14,61% купон облагается 13%, ценовая часть — под ЛДВ при владении 3+ года |
| Против сопоставимых | -0,13 п.п. медиана 16,92% по когорте «грейд × дюрация × флоатер», бумаг 12; выше 33% когорты |
| Премия к ОФЗ | +1,63 п.п. безрисковая на этот срок 15,16% |
| Z-спред | 205 б.п. премия к безрисковой кривой |
| Ликвидность | 85 из 100 ликвидна; торговалась 30 из 30 дней |
| Льгота за срок владения | применима до погашения или оферты 3+ года — ценовая часть дохода освобождается |
Кредитные рейтинги
Финансовый профиль
По отчётности МСФО за 2025 год. В скобках — медиана отрасли.
Отрасль: Транспорт
С 15.04.2026 агентства понизили рейтинг 3 эмитентам отрасли из 14 — это одна из самых высоких долей на рынке.
Это не кредитный рейтинг и не инвестиционная рекомендация: показатели рассчитаны по опубликованной отчётности эмитента и приведены как есть.
Финансовые показатели
| млрд руб. | 2023 | 2024 | 2025 |
|---|---|---|---|
| Выручка | 564 млрд | 857 млрд | 902 млрд |
| EBITDA | 318 млрд | 214 млрд | 254 млрд |
| EBIT | 182 млрд | 99.5 млрд | 139 млрд |
| Чистая прибыль | -14.0 млрд | 58.5 млрд | 105 млрд |
| Активы | 1114 млрд | 1157 млрд | 1126 млрд |
| Капитал | -98.8 млрд | -72.5 млрд | 50.7 млрд |
| Долг | 104 млрд | 60.5 млрд | 182 млрд |
| Чистый долг | 21.3 млрд | -7.35 млрд | 144 млрд |
| Долг / EBITDA | 0.07x | -0.03x | 0.57x |
| Опер. поток (CFO) | 177 млрд | 204 млрд | 164 млрд |
МСФО — консолидированная отчётность группы.
Данные считываются автоматически из PDF-отчётности и могут содержать ошибки. Перед принятием решений проверяйте исходные документы.
Параметры выпуска, цена и доходность — Московская биржа. Кредитные рейтинги — сайты агентств, ссылки выше. Отчётность эмитента — раскрытие на e-disclosure.ru. Доходность к погашению меняется вместе с ценой и не является обещанием результата.